Theo bản án sơ thẩm, tháng 10/2010, Công ty Đất Vàng Len (trụ sở ở quận Bình Thạnh) làm hồ sơ xin vay vốn khoảng 20 tỷ đồng. Sau khi tiếp nhận hồ sơ, Nhật giao Nguyễn Anh Tuấn - chuyên viên quan hệ khách hàng (đồng phạm trong vụ án cùng bị tuyên 7 năm tù) thẩm định để cho vay.
Lợi dụng quyền hạn và nhiệm vụ được giao, trong quá trình giải ngân cho Công ty Đất Vàng Len, Nhật đã gây khó khăn đồng thời yêu cầu công ty này phải chi cho mình 3% trên tổng số tiền được vay. Phía công ty đồng ý và đã chi cho Nhật và Tuấn 70 triệu đồng nhưng Nhật chê ít, tiếp tục đòi thêm. Vì doanh nghiệp không chịu chi thêm tiền, Nhật đe dọa sẽ cho thu hồi vốn vay trước hạn.
Bức xúc trước việc làm trên, đại diện Công ty Đất Vàng Len đã tố cáo hành vi phạm tội của Nhật ra cơ quan Công an. Đến ngày 22/1/2011, trong lúc Nhật và Tuấn đang nhận hối lộ tiếp số tiền 98,5 triệu đồng từ doanh nghiệp này thì bị cơ quan CSĐT Công an quận Phú Nhuận bắt quả tang