4 đối tượng gồm: Bùi Hồ Trúc Giang (27 tuổi), Bùi Đức Phương (31 tuổi, cùng ngụ phường 11 quận Tân Bình), Lê Thái Xuân (20 tuổi, quê tỉnh Phú Yên, tạm trú tại nhà trọ phường 12, quận Tân Bình) và Trịnh Nguyễn Nhật Cường (19 tuổi, phường 14 quận 10).
Kết quả điều tra ban đầu cho thấy, Giang lập tài khoản trên trang mạng xã hội facebook để mua thẻ ATM của những tài khoản mở tại một số ngân hàng, sau đó đưa lại cho Phương để cung cấp cho đường dây lừa đảo do đối tượng người Đài Loan cầm đầu.
Thông qua facebook, biết Giang cần mua thẻ ATM nên Xuân và Cường làm thẻ ATM để bán cho Giang với giá 100.000 đồng/thẻ. Khi thấy tin nhắn đến điện thoại báo số dư trong thẻ ATM của tài khoản mở tại Ngân hàng Sacombank và Ngân hàng Vietcombank do mình đứng tên lần lượt có 1,5 triệu đồng và 45,5 triệu đồng, dù không biết nguồn gốc số tiền này nhưng Xuân và Cường bàn nhau báo mất thẻ ATM để ngân hàng khóa tài khoản. Sau đó, Xuân và Cường dùng CMND đến ngân hàng rút toàn bộ số tiền này